Beim Generationensprung wird Vermögen gezielt so strukturiert, dass es wirtschaftlich der Enkelgeneration zugutekommt, ohne die mittlere Generation steuerlich oder faktisch zu übergehen.

Eine häufig genutzte Lösung ist eine Fondslösung im Versicherungsmantel. Entscheidend ist dabei nicht die Kapitalanlage selbst, sondern die rechtliche Struktur:

• Die Großeltern bringen das Vermögen ein und behalten zunächst die Kontrolle.
• Die Eltern sind eingebunden, übernehmen Verantwortung, werden aber nicht bereichert.
• Die Enkel sind die eigentlichen Begünstigten – meist erst zu einem späteren Zeitpunkt.

So entsteht eine klare Zuordnung von Vermögen, Verantwortung und Zugriff.

Ein häufiger Einwand gegen frühe Nachfolgegestaltungen lautet: „Dann gebe ich zu viel aus der Hand.“
Genau hier liegt die Stärke dieses Modells. Die Übertragung erfolgt nicht abrupt, sondern in Stufen. Solange die Großeltern leben, behalten sie die Entscheidungsgewalt. Erst später wird die Struktur verbindlich – mit klaren Leitplanken für alle Beteiligten. Die mittlere Generation kann den Vertrag fortführen und verwalten, ohne das Vermögen beliebig verwenden zu können. Das schützt sowohl das Vermögen als auch den Familienfrieden.

Der steuerliche Vorteil entsteht nicht durch Tricks, sondern durch Timing.

Die tatsächliche Bereicherung der Enkel findet erst dann statt, wenn das Vermögen auch tatsächlich zur Verfügung steht. Dadurch lassen sich:

• zusätzliche Erbschaftsteuerbelastungen in der mittleren Generation vermeiden
• Wertzuwächse über lange Zeit steuerlich aufschieben
• Freibeträge gezielt und planbar nutzen

In bestimmten Konstellationen erfolgt die spätere Auszahlung an die Enkelgeneration sogar einkommensteuerfrei, inklusive der während der Laufzeit entstandenen Wertsteigerungen.

Ein weiterer Vorteil dieser Struktur: Sie schafft Klarheit.
Es kann verbindlich geregelt werden, wann und unter welchen Voraussetzungen die nächste Generation Zugriff erhält – etwa erst nach Ausbildung oder zu einem bestimmten Lebensalter. Damit wird Vermögen nicht dem Zufall oder kurzfristigen Entscheidungen überlassen, sondern folgt einer nachvollziehbaren Logik.